건설업계는 어떻게 부실 위기에 빠졌고, 어떻게 빠져나갈 수 있을까?
Maria Tupou는 지난 4월 남편 Sio와 저녁 식사를 하던 중 나쁜 소식을 전했습니다.
Sio는 멜버른 외곽 북쪽의 교외인 Wollert에 “영원한 집”을 짓기 위해 건설 회사인 Porter Davis에 지불한 30,000달러의 보증금을 잃을 수 있다는 것을 방금 알게 되었습니다.
2022년 11월 포터 데이비스와 계약을 맺었다. 그러다 올해 3월 공사가 시작되기도 전에 회사가 무너졌다.
간호사 훈련을 받은 마리아와 건설업에 종사하는 시오에게는 큰 타격이었다. 부부는 계약에 있는 보험이 보증금을 보장한다고 믿었습니다.
“[그러나] 우리가 주장을 하려고 했을 때 정책이 없다는 말을 들었습니다.”라고 Maria는 ABC RN의 Life Matters에 말합니다.
“포터 데이비스는 계약이나 빌드에 대한 보험에 가입하지 않았습니다.”
건설 붕괴는 그들 자신의 집을 짓는 꿈을 지연시켰을 뿐만 아니라. 또한 부부가 가족 확장 계획을 마지 못해 중단하게 만들었습니다.
“분주한 식당 한가운데에 앉아 울던 기억이 납니다.” 마리아가 말했습니다. “나는 여전히 그것에 대해 감정적입니다.
Maria와 Sio는 혼자가 아닙니다. Porter Davis는 지난 12개월 동안 무너진 수십 개의 건축 회사 중 하나에 불과합니다.
Builders Collective of Australia의 회장이자 40년 경력의 건축업자인 Phil Dwyer는 건설 산업의 파산 위기가 “전국적인 문제”라고 말합니다.
그렇다면 원인은 무엇이며 어떻게 고칠 수 있습니까?
비용 상승 및 고정 가격 계약
Dwyer는 현재 “파산이 크게 증가하고 있습니다”라고 말합니다.
데이터가 이를 증명합니다. ASIC에 따르면 2022년 7월부터 2023년 4월 사이에 1,709개의 건설 회사가 관리에 들어갔습니다. 이는 12개월 전 같은 기간의 1,284개보다 증가한 것입니다.
Dwyer는 현재의 파산 위기를 COVID-19 대유행에 대한 경제적 대응의 일환으로 2020년 6월 Morrison 정부가 도입한 HomeBuilder 보조금으로 거슬러 올라갑니다.
이 프로그램은 2020년 6월 4일부터 12월 31일 사이에 적격한 계약에 서명한 소유주에게 $25,000의 보조금을 제공하거나 2021년 1월 1일부터 3월 31일 사이에 서명한 적격한 계약에 대해 $15,000의 보조금을 제공했습니다.
자극 수단으로서 그것은 효과가 너무 좋았습니다.
CoreLogic의 연구 책임자인 Tim Lawless가 2022년 ABC Melbourne의 The Conversation Hour에 말했듯이 HomeBuilder는 애플리케이션이 종료되기 전에 사람들이 서둘러 계약에 서명하면서 “초과 구독자”가 되었습니다.
2023년 2월까지 이 제도는 138,000건의 신청서를 접수했고 25억 2천만 달러의 보조금을 분배했습니다.
Dwyer는 이미 “뜨거운 산업”에 HomeBuilder 계획을 도입함으로써 국가의 건축업자가 관리할 수 없는 것으로 판명된 많은 양의 작업을 생성했다고 말했습니다.
“[정부는] 절대 그렇게 하지 말았어야 했습니다.”라고 그는 말합니다.
2년이 지난 지금 코로나19, 러시아의 우크라이나 침공, 노동력 부족 등의 요인으로 인한 공급망 문제와 인플레이션이 위기를 만들고 있다.
증가된 비용을 고객에게 전가할 수 없는 고정 가격 계약으로 운영되는 건축업자들이 가장 큰 타격을 받았습니다.
대유행 기간 동안 철강 및 목재와 같은 원자재 가격이 40~50% 상승하면서 많은 운영자가 프로젝트를 완료할 자금이 부족했습니다.
드와이어는 “건축 산업에 치명적이고 소비자에게도 치명적이다. 우리는 많은 어려움에 처해 있다”고 말했다.
‘인플레이션 버블’에 갇히다
멜버른에 기반을 둔 주거용 건축업자인 Michael은 소유주가 이전 건축업자가 부실 거래를 하고 있다는 사실을 알게 된 후 2021년에 인수한 프로젝트 작업을 최근 완료했습니다.
“이전 건축업자가 파산하거나 실종된 곳에서 제가 완료한 세 번째 작업입니다.”라고 그는 말합니다.
완성된 작업은 수준 이하이고 보험이 부족하여 400,000달러의 예산이 날아가는 등 소유주에게 문제를 야기했습니다.
“[주인에게는] 두 명의 어린 자녀가 있습니다. 그들은 부모와 함께 살고 있습니다. 그들도 재정적으로 어려움을 겪고 있습니다.”라고 Michael은 말합니다.
요즘 그가 더 자주 보게 되는 상황이다.
최근의 가격 상승은 7~8%의 낮은 마진으로 운영되는 대형 건설 회사의 문제라고 Michael은 말합니다. 이 수치는 비용이 증가할 때 버퍼가 없음을 의미합니다.
“파산에 빠진 많은 건축업자는 사무실에 기반을 두고 있습니다. 그들은 작업을 관리하기 위해 사람들에게 비용을 지불합니다. 그들은 회계 팀이 있고 마케팅 팀이 있습니다.” “많은 고정 비용”에 해당하는 금액입니다.
한 번에 최대 90개의 작업을 수행할 수 있는 이 대기업은 이제 인력 부족, 봉쇄 및 악천후로 인해 원자재 가격 인상과 값비싼 지연이라는 퍼펙트 스톰에 직면해 있습니다.
“이것은 그들이 물리는 곳입니다. “Michael이 말합니다. “당신이 규모가 크거나 규모가 큰 건축업자라면 이 인플레이션 거품에 정말로 갇힌 것입니다.”
그는 표준 건축 계약에 상승 및 하락 조항을 추가하면 변동하는 비용에 따라 고정 가격 계약의 합계가 증가하거나 감소하여 건설 회사의 압력을 줄이고 지급 불능의 수를 줄일 수 있다고 말합니다.
“마지막에
건축업자, 세무서, 하도급업자, 주택 소유주 등 건축업자가 파산하면 아무도 승자가 되지 않습니다.”라고 Michael은 말합니다.
더 나은 규제에 대한 요구
Maria와 Sio는 Victorian Managed Insurance Authority와 청산인 Grant Thornton에게 조언을 구했지만 도움을 받을 수 없다고 말했습니다.
이 부부는 4월 16일 빅토리아 의회 계단에서 시위를 벌이면서 대형 건설 회사의 붕괴로 영향을 받은 수백 명의 포터 데이비스 고객들과 합류했습니다.
4월 20일, 빅토리아주 총리 다니엘 앤드류스는 마리아와 시오처럼 포터 데이비스에게 보증금을 지불했음에도 불구하고 보험이 없다는 사실을 알게 된 560가구에 대해 1,500만 달러의 보상 계획을 발표했습니다.
또 다른 보증금을 마련하기 위해 어머니와 함께 이사한 마리아와 그녀의 가족에게 이 계획에 대한 소식은 반가운 안도감이었습니다.
그러나 그녀는 여전히 보상에 접근하는 방법에 대한 정보를 기다리고 있으며 실제로 보상을 받더라도 마찬가지입니다.
“아무것도 듣지 못했습니다. “라고 그녀는 말합니다.
호주 Builders Collective의 Phil Dwyer는 Maria와 Sio의 이야기와 같은 이야기가 건설 산업의 보다 광범위한 시스템 문제에 대해 이야기한다고 말합니다.
주 기반 기관은 건설 산업을 규제하고 건축 허가를 발급할 책임이 있습니다.
그는 주마다 감독의 정도가 다르다고 말합니다.
“면허를 취득해야 하는 기술이 없는 건축업자가 많이 있습니다.”라고 그는 말합니다.
Dwyer는 규제 당국이 위법 행위 및 비준수에 대한 불만 사항을 조사하고 대응하지 못하고 있다고 주장합니다.
“우리는 더 많은 견제와 균형이 필요합니다.”라고 그는 말합니다.
“우리는 집을 짓거나 개조할 때 한 사람의 인생에서 가장 큰 투자에 대해 이야기하고 있습니다. 10달러나 20달러가 아니라 수만 달러입니다.”
최후의 수단 보험은 처음부터 끝까지
Dwyer는 또한 Queensland 외부의 모든 주와 테리토리에서 요구되는 필수 건물 보험에 대해 비판적입니다.
이러한 “마지막 수단” 시스템 하에서 고객은 건축업자가 지불 불능이거나 실종 또는 사망했거나 법원 명령으로 인해 건축 허가가 정지된 경우에만 청구를 제출할 수 있습니다.
드와이어는 “불량 건축업자가 있고 건물 내에 결함과 문제가 있는 경우 보험금을 청구할 수 없습니다. 보험 회사가 이를 살펴보게 할 수도 없습니다.”라고 말합니다.
“파산이 발생하면 미완성 주택의 경우 원래 계약 가치의 20%만 받을 수 있습니다. 청구를 할 수 있더라도 프로젝트를 완료할 자금이 충분하지 않을 것입니다.”
드와이어는 더 나은 대안은 건축업자가 아직 거래를 하고 있는 동안 고객이 클레임을 제기할 수 있도록 하는 퀸즐랜드의 “최초 리조트” 보험 제도라고 말합니다.
빅토리아에서 호주 빌더즈 콜렉티브(Builders Collective of Australia)는 퍼스트 리조트 보험으로의 전환, 건축 공사를 승인하는 측량사에 대한 정밀 조사 강화, 아파트 소유주에 대한 소비자 보호 강화 등 전체 규제 시스템의 개편을 요구하고 있습니다.
드와이어는 “건설업체가 더 많은 책임을 질 수 있도록 전체 [시스템]이 변경되기를 원합니다.”라고 말합니다.
“새 집을 짓는 것은 즐거운 일이어야 합니다. 악몽이 되어서는 안 됩니다.”
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3시간 전에 게시됨
How did the construction industry enter an insolvency crisis, and how can it get out?
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By Nicola Heath and Bec Zajac for Life Matters
Posted 3h ago3 hours ago
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abc.net.au/news/construction-industry-insolvency-crisis-hurts-home-owners/102390786
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Maria Tupou was having dinner with her husband, Sio, in April when he delivered some bad news.
Sio had just learned they could lose the $30,000 deposit they paid to construction firm Porter Davis to build their “forever home” in Wollert, a suburb in Melbourne’s outer north.
They signed a contract with Porter Davis in November 2022. Then, in March this year, before construction had started, the firm collapsed.
It was a huge blow for Maria, training to be a nurse, and Sio, who works in the construction industry. The couple had believed the insurance in their contract covered their deposit.
“[But] when we attempted to make the claim, we were told there was no policy,” Maria tells ABC RN’s Life Matters.
“Porter Davis never took out the insurance on our contract or build.”
The construction collapse has not only delayed their dream to build their own home. It’s also caused the couple to, reluctantly, put a pause on plans to expand their family.
“I just remember sitting there crying in the middle of a busy restaurant,” says Maria. “I’m still emotional about it.”
Listen to the podcast
Maria and Sio are far from alone. Porter Davis is just one of dozens of building companies to collapse in the last 12 months.
Phil Dwyer, president of the Builders Collective of Australia and builder of 40 years’ experience, says the insolvency crisis in the construction industry is a “nationwide problem”.
So what’s causing it, and how can it be fixed?
Rising costs and fixed-price contracts
Dwyer says, currently, “there’s a great escalation in insolvencies”.
The data bears this out. According to ASIC, 1,709 construction companies entered administration between July 2022 and April 2023, up from 1,284 in the same period 12 months earlier.
Dwyer traces the current insolvency crisis back to the HomeBuilder grant, which was introduced by the Morrison government in June 2020 as part of its economic response to the COVID-19 pandemic.
The program offered a $25,000 grant to owner-occupiers who signed eligible contracts between June 4 and December 31, 2020, or a $15,000 grant for eligible contracts signed between January 1 and March 31, 2021.
As a stimulus measure, it worked — too well.
As Tim Lawless, research director from CoreLogic, told ABC Melbourne’s The Conversation Hour in 2022, HomeBuilder became “over-subscribed” as people rushed to sign contracts before applications closed.
‘Massive greed’ will send more builders broke
More builders are tipped to collapse over the next 18 months, due to speculation in the recent boom.
By February 2023, the scheme had received 138,000 applications and distributed $2.52 billion in grants.
Dwyer says introducing the HomeBuilder scheme into an already “heated industry” created a volume of work that has proved unmanageable for the nation’s builders.
“[The government] should never have done it,” he says.
Two years on, supply chain issues and inflation caused by factors such as COVID-19, Russia’s invasion of Ukraine and labour shortages have created a crisis.
Builders operating on fixed-price contracts who cannot pass on increased costs to customers have been hardest hit.
With the price of raw materials such as steel and timber increasing between 40 and 50 per cent during the pandemic, many operators have simply run out of money to finish projects.
“It’s devastating for the building industry [and it’s] devastating for consumers … We’re in a lot of trouble,” Dwyer says.
Caught in an ‘inflation bubble’
Michael, a residential builder based in Melbourne, has recently finished work on a project he took over in 2021, after the owner discovered the previous builder was trading insolvent.
“This is the third job I’ve completed where the previous builder has gone broke or gone missing,” he says.
What individuals can do:
- Seek referrals from past clients before signing a contract with a builder.
- Make sure you have insurance, no matter how reputable a builder seems.
- Ensure your contract features staged payments, and don’t pay for incomplete work.
- Ensure your surveyor inspects the completed work before signing off on each stage.
(Source: Phil Dwyer, builder and president of the Builders Collective of Australia)
The completed work was substandard and underinsured, creating problems for the owners, including a $400,000 budget blowout.
“[The owners have] got two young children; they’re living with their parents. They’re struggling financially, too,” Michael says.
These days, it’s a situation he’s seeing more often.
Recent price rises are a problem for large construction firms operating at low margins of 7 to 8 per cent, Michael says. These figures mean there’s no buffer when costs increase.
“A lot of builders who are going broke … are office-based. They pay people to manage the jobs — they have an accounts team; they have a marketing team,” which amounts to “a lot of fixed costs”, he explains.
These large firms, who might do up to 90 jobs at a time, now face a perfect storm of raw material price hikes and expensive delays, due to labour shortages, lockdowns and bad weather.
“This is where they’re getting bitten,” Michael says. “If you’re a large or volume builder, you’re really caught out in this inflation bubble.”
He says adding a rise and fall clause to standard building contracts allows the sum of a fixed-price contract to increase or decrease in line with fluctuating costs, which could take the pressure off construction firms and reduce the number of insolvencies.
“At the end of the day, no one wins when a builder goes broke — builders, the Tax Office, subcontractors, and, obviously, home owners,” Michael says. “It’s just heartache.”
A call for better regulation
Maria and Sio sought advice from the Victorian Managed Insurance Authority and the liquidator, Grant Thornton, who told them no help was forthcoming.
The couple joined hundreds of Porter Davis customers affected by the construction giant’s collapse in a protest on the steps of the Victorian parliament on April 16.
On April 20, Victorian premier Daniel Andrews announced a $15 million compensation scheme for the 560 families who, like Maria and Sio, had discovered they had no insurance despite paying a deposit to Porter Davis.
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For Maria and her family, who moved in with her mother to try to save for another deposit, news of the scheme was a welcome relief.
However, she is still waiting for information about how to access the compensation and, indeed, even if they are covered.
“We haven’t been told anything,” she says.
Phil Dwyer from the Builders Collective of Australia says stories like Maria and Sio’s speak to broader systemic issues in the construction industry.
State-based bodies are responsible for regulating the construction industry and issuing building licences.
He says there are different degrees of oversight in different states.
“There are a lot of builders that don’t have the skills that they should have to hold a licence,” he says.
Dwyer claims regulators are failing to investigate and respond to complaints of misconduct and non-compliance.
“We … need more checks and balances,” he says.
“We’re talking the biggest investment of a person’s life when they enter into building a home or a renovation. It’s not $10 or $20, it’s tens of thousands of dollars.”
Last-resort insurance not up to scratch
Dwyer is also a critic of mandatory building insurance required in all states and territories outside Queensland.
Under these “last-resort” systems, customers can only submit a claim if the builder is insolvent, has disappeared or died, or has had their building licence suspended due to a court order.
Can public funding solve Australia’s insurance crisis?
“If you have a bad builder and have defects and problems within the building, you can’t make a claim — you can’t make the insurance company even look at it,” Dwyer says.
“If there is an insolvency, for a non-completed home, you only get 20 per cent of the original contract value … Even if you can make a claim, you’re not going to have enough money to finish the project.”
Dwyer says a better alternative is Queensland’s “first-resort” insurance scheme, which allows a customer to lodge a claim while the builder is still trading.
In Victoria, the Builders Collective of Australia is calling for an overhaul of the entire regulatory system, including a switch to first-resort insurance, increased scrutiny of surveyors who sign off on building work, and more consumer protections for apartment owners.
“We want the whole [system] changed so that builders become more accountable,” Dwyer says.
“Building a new home should be a joyous occasion. It shouldn’t be a nightmare.”
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Posted 3h ago
